Commission de Surveillance du Secteur Financier
| Przegląd agencji | |
|---|---|
| CSSF | |
| uformowany | 1 czerwca 1998 |
| Jurysdykcja | Rząd Luksemburga |
| Siedziba | Luksemburg |
| Pracownicy | 911 (1 stycznia 2020) |
| Dyrektor agencji |
|
| Strona internetowa | |
regulacje finansowe w Luksemburgu odpowiada Commission de Surveillance du Secteur Financier ( CSSF ) . CSSF odpowiada za nadzór nad instytucjami kredytowymi, ekspertami sektora finansowego, firmami inwestycyjnymi, funduszami emerytalnymi, regulowanymi rynkami papierów wartościowych i ich operatorami, wielostronnymi platformami obrotu i instytucjami płatniczymi. CSSF jest organem właściwym do sprawowania nadzoru biegłego rewidenta.
Historia
CSSF przejął obowiązki dawnego Commissariat aux Bourses i Institut Monétaire Luxembourgeois (IML), który 1 czerwca 1998 r. przekształcił się w Banque centrale du Luxembourg (BCL).
Struktura
Ogólna organizacja
Oprócz zarządu CSSF składa się z:
- Sekretariat Zarządu
- Sekretariat Generalny
- Wytyczne i przepisy dotyczące stosowania PFS
- Dział prawny
- Inspekcja na miejscu
- Nadzór publiczny nad biegłym rewidentem
- Rachunkowość, audyt i przejrzystość
- działy UCI
- Nadzór specjalistycznych PFS
- Nadzór nad bankami
- Pojedynczy mechanizm nadzorczy (SSM)
- Ochrona deponentów i inwestorów
- Nadzór nad działami rynków papierów wartościowych
- Nadzór nad firmami inwestycyjnymi
- Innowacje, płatności, infrastruktury rynków i zarządzanie
- Nadzór nad systemami informatycznymi i wsparciem PFS
- Personel, administracja i finanse
- Systemy informacyjne CSSF (IT)
- Rezolucja
Obowiązki
Nadzór
Nadzór CSSF nad sektorem finansowym ma na celu:
- Promowanie przemyślanej i rozważnej polityki biznesowej zgodnej z wymogami regulacyjnymi
- Ochrona stabilności finansowej podmiotów regulowanych oraz całego sektora finansowego
- Monitorowanie jakości systemów organizacyjnych i kontroli wewnętrznej
- Wzmocnienie jakości zarządzania ryzykiem
CSSF monitoruje wszystkie działania finansowe w Luksemburgu, które wymagają zatwierdzenia przez ministra odpowiedzialnego za CSSF. Uważa, że w interesie publicznym leży zapewnienie (a) egzekwowania praw i rozporządzeń w sektorze finansowym oraz (b) wdrażania międzynarodowych konwencji i dyrektyw UE w obszarach, za które odpowiada. CSSF jest upoważniony do żądania wszelkich informacji niezbędnych do wykonywania swoich obowiązków od spółek podlegających jego nadzorowi. CSSF zajmuje się negocjacjami dotyczącymi sektora finansowego i koordynuje wdrażanie środków rządowych w przypadku ekspansji działalności sektora finansowego na poziomie lokalnym lub międzynarodowym.
Nadzór biegłego rewidenta
CSSF sprawuje nadzór audytora publicznego. W tym zakresie CSSF odpowiada zatem za nadawanie kwalifikacji zawodowych „Niezależnego audytora” (audytorzy) i „Cabinet de Revision” (audyt) w celu zatwierdzania i rejestracji biegłych rewidentów i firm audytorskich. CSSF odpowiada również za wdrażanie standardów rewizji finansowej i standardów etyki zawodowej oraz wewnętrzną kontrolę jakości firm audytorskich i zezwolenia na kontynuację kształcenia.
Ochrona inwestorów
CSSF jest bezpośrednio odpowiedzialna za zapytania związane z ochroną inwestorów. W ramach programu FIN-NET, CSSF jest jedyną formą regresu dla inwestorów, którzy ubiegają się o odszkodowanie lub rozpatrzenie reklamacji. W przeciwieństwie do niektórych jurysdykcji nie ma oddzielnego ani niezależnego rzecznika praw obywatelskich. Było wiele głośnych spraw, w tym Madoff, w których zdolność CSSF do rozpatrywania skarg klientów została zakwestionowana. Jak dotąd ogólna reakcja była niezadowalająca i pojawiają się coraz większe obawy co do zdolności CSSF do skutecznego wykonywania swoich obowiązków. Ponieważ sektor finansowy odgrywa główną rolę na rynku, często obserwuje się bezpośredni konflikt między ochroną inwestorów a regulacją/promowaniem uporządkowanego rynku finansowego. LuxAlpha (Madoff), Landsbanki i innym nie udało się odzyskać żadnych pieniędzy inwestorów, pomimo oburzenia i skarg inwestorów. W sprawie LFP I SICAV dyrektorzy w październiku 2020 r. wnieśli skargę cywilną dotyczącą rażącego zaniedbania przeciwko CSSF, uznając je za odpowiedzialne za straty w wysokości 100 mln EUR w 4 subfunduszach zidentyfikowanych jako schematy Ponziego.
Przeciwdziałanie praniu pieniędzy i finansowaniu terroryzmu (AML/CTF)
W ramach swojej statutowej misji CSSF odpowiada za zapewnienie, że wszystkie osoby podlegające jego nadzorowi, autoryzacji lub rejestracji przestrzegają obowiązków zawodowych w zakresie AML/CTF. Jednak niedawne ujawnienie, że dyrektor generalny Claude Marx jest cytowany w Panama Papers jako osoba zaangażowana w ponad 100 spółek offshore podczas pracy w HSBC Private Bank, a także słabe wyniki CSSF w rozpatrywaniu skarg dotyczących przeciwdziałania praniu pieniędzy, podważyły jego wiarygodność jako egzekutor AML.
