FASB 133

Wprowadzony przed tysiącleciem (i później zmieniony) FAS 133 Rachunkowość instrumentów pochodnych i działań zabezpieczających zapewniał „zintegrowane ramy rachunkowości dla instrumentów pochodnych i działań zabezpieczających ”.

Przegląd FAS 133

Statements of Financial Accounting Standards No. 133, Rachunkowość instrumentów pochodnych i działań zabezpieczających , powszechnie znany jako FAS 133 , to standard rachunkowości wydany w czerwcu 1998 r. przez Radę Standardów Rachunkowości Finansowej (FASB), który wymaga od spółek wyceny wszystkich aktywów i pasywów na ich bilans w „ wartości godziwej ”. Standard ten powstał w odpowiedzi na znaczące na zabezpieczeniach z udziałem instrumentów pochodnych wiele lat temu oraz próbę kontrolowania i zarządzania zabezpieczeniami korporacyjnymi jako zarządzaniem ryzykiem, a nie zarządzaniem zyskami.

Wszystkie instrumenty pochodne objęte zakresem FAS133 muszą być wykazywane według wartości godziwej jako składnik aktywów lub zobowiązanie. Rachunkowość zabezpieczeń może być stosowana, jeżeli istnieje dokumentacja zabezpieczająca oraz zyski i straty wartości instrumentu pochodnego z zyskami i stratami wartości transakcji bazowej.

Aby zostać wyznaczonym i zakwalifikować się do rachunkowości zabezpieczeń FAS 133, towar (pozycja zabezpieczana) i jego instrument zabezpieczający muszą mieć współczynnik korelacji między 80% a 125%, a jednostka sprawozdawcza musi posiadać dokumentację zabezpieczającą w momencie ustanowienia zabezpieczenia. Jeżeli te kryteria nie są spełnione, rachunkowość zabezpieczeń nie może być stosowana. Brak możliwości zastosowania rachunkowości zabezpieczeń może prowadzić do znacznej zmienności zysków przedsiębiorstw. Teraz społeczność finansowa ma wystarczające doświadczenie z FAS 133, aby firmy i wyborcy lepiej rozumieli ten proces i byli mniej krytyczni wobec niestabilnego wpływu na dochody.

Tworzenie wartości towarów terminowych w celu określenia korelacji, wymagane przez FAS 133, nie jest doskonałe ze względu na charakter różnych towarów pochodnych będących przedmiotem obrotu poza rynkiem regulowanym oraz fakt, że nie są one notowane na giełdach takich jak NYMEX i ICE. Wiele firm zleca gromadzenie danych na zewnątrz, aby zapewnić przestrzeganie metod i standardów branżowych. Choć FASB 133 jest ważny w zarządzaniu ryzykiem i zabezpieczeniach, ten system raportowania ograniczył niektóre kreatywne zabezpieczenia wyłącznie w oparciu o potencjalny negatywny wpływ na zyski spółek.

Zmiany i interpretacje

FAS 161 Ujawnianie informacji na temat instrumentów pochodnych i działań zabezpieczających — zmiana oświadczenia FASB nr 133

marzec 2008 r
wymaga rozszerzonych ujawnień dotyczących kontraktów pochodnych (finansowych) i działań zabezpieczających, aby umożliwić inwestorom lepsze zrozumienie ich wpływu na sytuację finansową, wyniki finansowe i przepływy pieniężne jednostki. Cel: poprawa przejrzystości.

Stanowisko personelu FASB FAS 133-1 Ujawnianie informacji na temat kredytowych instrumentów pochodnych i niektórych gwarancji: zmiana oświadczenia FASB nr 133

wrzesień 2008 r
W szczególności wymaga ujawniania przez sprzedawców kredytowych instrumentów pochodnych, w tym kredytowych instrumentów pochodnych wbudowanych w instrumenty hybrydowe.

Interpretacja FASB FIN 45, Wymagania dotyczące księgowania i ujawniania informacji przez gwaranta dotyczące gwarancji, w tym pośrednich gwarancji zadłużenia wobec innych osób

wrzesień 2008 r
wymaga dodatkowego ujawnienia aktualnego stanu ryzyka płatności/realizacji gwarancji.
odzwierciedla przekonanie Rady, że instrumenty o podobnym ryzyku powinny mieć podobne ujawnienia.
45-4 Wyjaśnienie daty wejścia w życie oświadczenia FASB nr 161

Niektóre przepisy poprawki do FAS 133 weszły w życie wcześniej niż wymogi FAS 161. Dziwaczność daty wejścia w życie i wymogi „wcześniejszego” wdrożenia zaskoczyły niektórych praktyków i wpłynęły na osoby sporządzające sprawozdania finansowe nieco zbite z tropu. W świetle niedawnych zawirowań na rynkach finansowych związanych z kryzysem hipotecznym i bankowym, który osiągnął nowe stopnie dotkliwości w 2008 r., FASB była zaniepokojona nowymi wymaganymi ujawnieniami dla sprzedawców ochrony kredytowej (takich jak inwestorzy instytucjonalni otwierający swapy ryzyka kredytowego chroniące przed sprzedażą („CDS”)) kontrakty) musiały zostać szybko wdrożone, ponieważ czytelnicy sprawozdań finansowych musieli dowiedzieć się więcej o ryzyku związanym z tego rodzaju umowami, które były związane i/lub przyczyniły się do niedawnego upadku Lehman Brothers i AIG .

SEC prosi FASB o sprawdzenie

SEC zwróciła się do FASB o dokonanie przeglądu rachunkowości dla zabezpieczających instrumentów pochodnych w przypadku zmiany kontrahentów

Zobacz też

Linki zewnętrzne