Oddzielne konto

Oddzielne konto to oddzielne konto księgowe i sprawozdawcze prowadzone przez firmę ubezpieczeniową nie na koncie ogólnym, ale raczej „oddzielone” od jego konta ogólnego . Oddzielne konto pozwala inwestorowi wybrać kategorię inwestycji zgodnie z jego indywidualną tolerancją ryzyka i chęcią osiągania wyników. Konto może być ogólną konserwatywną lub agresywną alokacją inwestycji lub konkretnym funduszu wspólnego inwestowania . Niektóre spółki offshore pozwolić właścicielom kont określić typ oddzielnego konta do otwarcia.

Oddzielne konta na rynkach amerykańskich są często określane jako zarządzane lub niezarządzane. Zarządzane oddzielne konto jest równoznaczne z funduszem wspólnego inwestowania w tym sensie, że inwestycje na oddzielnym koncie są aktywnie zarządzane (takie jak akcje, obligacje lub inne instrumenty dłużne, pożyczki, instrumenty pochodne itp.). Niezarządzane oddzielne konto to takie, które inwestuje bardziej „pasywnie”, ponieważ zazwyczaj posiada udziały w innych zarządzanych pulach inwestycyjnych, takich jak udziały w funduszach inwestycyjnych. Jest to podobne do „ funduszu funduszy ”, w którym oddzielny rachunek („fundusz”) po prostu inwestuje w akcje jednego lub więcej funduszy wspólnego inwestowania. Takie rozwiązanie jest czasami bardziej wydajne i opłacalne niż towarzystwo ubezpieczeniowe prowadzące wiele oddzielnych rachunków z podobnymi koszykami papierów wartościowych.

Oddzielne rachunki są czasami mylone z oddzielnie zarządzanymi rachunkami (SMA), które są prywatnymi rachunkami inwestycyjnymi, otwieranymi przez dom maklerski lub doradcę finansowego, który wykorzystuje zebrane pieniądze do zakupu poszczególnych aktywów. Różnią się one od funduszy wspólnego inwestowania, ponieważ inwestor jest bezpośrednim właścicielem papierów wartościowych zamiast posiadania udziału w puli papierów wartościowych. Większość SMA wymaga minimalnej inwestycji w wysokości 100 000 USD lub więcej.