KIPCO
 | |
| Typ | Publiczny |
|---|---|
| Przemysł | Spółka holdingowa |
| Założony | 2 sierpnia 1975 jako Kuwait Investment Projects Company |
| Siedziba |
KIPCO Tower, Khalid Bin Al Waleed Street, Sharq, Kuwejt |
Obsługiwany obszar |
Region GCC i MENA |
Kluczowi ludzie |
Szejk Hamad Sabah Al Ahmad Al Sabah (przewodniczący) Faisal Hamad Al Ayyar (wiceprzewodniczący) |
| Produkty | Bankowość komercyjna, AMIB, ubezpieczenia, nieruchomości, przemysł, inwestycje, media i technologia |
| Przychód |
 2553 mln USD (2018) |
|
93 mln USD (2018) |
|
| Aktywa ogółem |
34 mld USD (2018) |
| Całkowity kapitał własny |
 3,3 mld USD (2018) |
Liczba pracowników |
16000 |
| Strona internetowa | www.kipco.com Współrzędne : |
Kuwait Projects Company (Holding) , znana jako KIPCO , jest inwestycyjną spółką holdingową w regionie Bliskiego Wschodu i Afryki Północnej (MENA), której skonsolidowane aktywa wynoszą 34,2 mld USD na dzień 31 grudnia 2018 r. Grupa posiada znaczące udziały własnościowe w portfelu ponad 60 firm działających w 24 krajach. Główne sektory działalności grupy to usługi finansowe, media, nieruchomości i produkcja. Poprzez swoje podstawowe spółki, spółki zależne i stowarzyszone, KIPCO ma również udziały w sektorach edukacji i medycyny.
Historia
KIPCO została utworzona 2 sierpnia 1975 r. na mocy art. 94 kuwejckiego kodeksu spółek handlowych, ustawa nr 15 z 1960 r. Od momentu zarejestrowania firma znacznie się rozwinęła i dokonała znacznych inwestycji w zdywersyfikowany portfel spółek działających w całej GCC i szerszym regionie MENA .
Kamienie milowe
| 1988 | Przejęcie United Gulf Bank (UGB) |
| 1995 | Nabycie udziałów w United Real Estate Company (URC) |
| 1995 | Nabycie udziałów w Burgan Bank |
| 1995 | Formacja Gulf DTH (Showtime) |
| 1996 | Nabycie udziałów w Gulf Insurance Company (GIC) – obecnie Gulf Insurance Group |
| 1996 | Przejęcie United Industries Company (UIC) |
| 1996 | Przejęcie SADAFCO - Saudia Dairy and Foodstuff Company - przez UIC |
| 1998 | Powstanie KAMCI – KIPCO Asset Management Company |
| 1999 | Nabycie udziałów w Wataniya Telecom |
| 2006 | Ustanowienie programu EMTN o wartości 2 miliardów USD |
| 2007 | Sprzedaż Wataniya Telecom |
| 2009 | Fuzja Showtime i Orbit w celu stworzenia OSN |
| 2009 | Zakończenie emisji 7-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu EMTN |
| 2010 | Zakończenie emisji 7-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu EMTN |
| 2010 | Sprzedaż 39,2% udziałów w GIC firmie Fairfax |
| 2010 | KIPCO przejmuje 34% bezpośrednich udziałów w URC poprzez subskrypcję emisji praw poboru w grudniu 2010 r. |
| 2010 | Nabycie 40,3% udziałów w UIC, 28,4% podczas emisji praw poboru oraz 11,9% od KAMCO we wrześniu'10 |
| 2012 | Bank Burgan przejmuje 99,3% udziałów w Eurobank Tekfen (przemianowany na Burgan Bank – Turcja) |
| 2013 | OSN nabywa 100% udziałów w firmie Pehla (największy w regionie dostawca treści płatnej telewizji w Azji Południowej) |
| 2013 | Burgan Bank i UGB wspólnie nabyły ~49% udziałów w Fimbank na Malcie |
| 2013 | UIC kupuje dodatkowe 10,8% udziałów w Qurain Petrochemical Industries Company (QPIC) |
| 2013 | UIC sprzedaje 29% udziałów w SADAFCO za 66 mln KD |
| 2014 | Zakończenie emisji 5-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu EMTN |
| 2014 | UIC sprzedaje pozostałe 11% udziałów w SADAFCO za 25 mln KD |
| 2014 | Burgan Bank zakończył emisję wieczystych obligacji o wartości 500 mln USD |
| 2014 | Burgan Bank z powodzeniem pozyskał kapitał o wartości 102,6 mln KD w drodze emisji praw poboru |
| 2015 | OSN zabezpiecza drugi instrument finansowania konsorcjalnego na kwotę 400 mln USD |
| 2015 | KIPCO poprzez swoją spółkę zależną nabyło 51,2% udziałów w Jordan Kuwait Bank od Burgan Bank |
| 2016 | KIPCO spłaca obligacje w wysokości 80 mln KD |
| 2016 | Zakończenie emisji 7-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu EMTN |
| 2016 | Burgan Bank zakończył emisję kapitału Tier 2 o wartości 100 mln KWD |
| 2016 | GIG przejmuje 90% udziałów w tureckim ubezpieczycielu majątkowym |
| 2016 | Burgan Bank pomyślnie zakończył emisję 5-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu obligacji średnioterminowych |
| 2016 | KIPCO spłaciło 500 mln USD obligacji wyemitowanych w ramach programu EMTN w październiku 2016 r |
| 2017 | Pomyślnie zakończono emisję 10-letnich obligacji o wartości 500 mln USD w ramach programu EMTN z jednoczesnym przetargiem ~53% EMTN 2019 |
| 2017 | URC ogłasza przejęcie 40% udziałów w Insha'a Holding. |
| 2017 | United Gulf Bank (UGB) przeszedł reorganizację korporacyjną (we wrześniu 2017 r.) i podzielił swoją działalność na holding – United Gulf Holding Company BSC (UGHC) oraz regulowany podmiot bankowy – UGB. |
| 2017 | Zakończono pierwszą w historii siedmioletnią emisję obligacji korporacyjnych w dinarze o wartości 100 mln KD z terminem wykupu w grudniu 2024 r. |
| 2018 | Zakończono pięcioletnią emisję obligacji korporacyjnych o wartości 100 mln KD z terminem wykupu w listopadzie 2023 r |
| 2019 | Ogłosił emisję praw poboru 453 mln akcji w pełni gwarantowanych |
| 2019 | Spłacone 500 mln USD obligacji wyemitowanych w ramach programu EMTN z terminem zapadalności w lutym 2019 r |
| 2019 | KIPCO zakończyło emisję praw poboru i pozyskało kapitał własny w wysokości 95,08 mln KD |
Ład korporacyjny
Firma KIPCO jest zdecydowanym zwolennikiem promowania przejrzystości działań, dlatego w 2004 r. zapoczątkowała doroczne forum inwestorów Shafafiyah (przejrzystość). Na forum tym firma KIPCO i spółki należące do jej Grupy rzucają światło na etyczne i odpowiedzialne metody podejmowania decyzji, chroniąc jednocześnie uczciwość finansową raportowanie. Firma KIPCO dokonała terminowych i wyważonych ujawnień, jednocześnie skutecznie rozpoznając ryzyko i zarządzając nim.
Zarząd
| Nazwa | Pozycja |
|---|---|
| Szejk Hamad Sabah Al Ahmad Al Sabah | Przewodniczący |
| Faisala Hamada Al Ayyara | Wiceprezes |
| Abdullah Yacoub Bishara | Dyrektor Zarządu |
| Szejk Abdullah Nasser Sabah Al Ahmad Al Sabah | Dyrektor Zarządu |
| Sheikha Futtouh Nasser Sabah Al Ahmad Al Sabah | Dyrektor Zarządu |
Kierownictwo wykonawcze
| Nazwa | Pozycja |
|---|---|
| Faisala Hamada Al Ayyara | Wiceprezes (wykonawczy) |
| Samer Subhi Khanachet | Dyrektor operacyjny grupy |
| Tarika Mohammada Abdulsalama | Dyrektor generalny, inwestycje |
| Pinak Maitra | Dyrektor finansowy grupy |
| Khaled Abdul Jabbar Al Sharrad | Dyrektor ds. HR i administracji Grupy, sekretarz zarządu |
| Erica Schumachera | Skarbnik grupy |
| Mohsena Ali Husaina | Dyrektor audytu wewnętrznego Grupy |
| Mazen Isam Hawwa | Zastępca dyrektora operacyjnego grupy i wiceprezes wykonawczy grupy – finanse |
| Joe Kawkabaniego | Dyrektor ds. Inicjatyw strategicznych Grupy |
| Adel Jassem Al Waqayan | Skarbnik |
| Osama Talat Al-Ghoussein | Starszy wiceprezes ds. bankowości |
| Tawfiq Ahmad Al Jarrah | Dyrektor wykonawczy - dystrykt Hessah Al Mubarak |
| Eman Mohammad Al Awadhi | Dyrektor ds. Komunikacji Grupy |
| Roberta Droleta | Konsultant
|
Głównym akcjonariuszem KIPCO jest Al Futtooh Holding Company (AFH), kuwejcka spółka holdingowa należąca do członków rodziny panującej w Kuwejcie, posiadająca bezpośredni udział w wysokości 44,7% na dzień 30 czerwca 2019 r. Pozostała część akcji znajduje się głównie w posiadaniu instytucji, kapitału własnego fundusze, zamożni klienci indywidualni i inwestorzy indywidualni.
Poniższa tabela przedstawia procentowy udział akcjonariuszy spółki na dzień 30 czerwca 2019 roku:
| Posiadanie procentu | |
|---|---|
| Al Futtooh Holding Company KSC (zamknięte) |
44,7
|
| Firmy inwestycyjne i inne instytucje |
44,3
|
| Fundusze inwestycyjne |
2.6
|
| Zamożni klienci indywidualni i inwestorzy indywidualni |
6.3
|
| Akcje własne (matka KIPCO) |
2.1
|
Struktura grupy
Główne spółki zależne i stowarzyszone KIPCO działają w sektorach usług finansowych i nieruchomości, a KIPCO posiada również spółkę joint venture w sektorze mediów. Pozostałe spółki grupy i jej podmioty stowarzyszone działają w sektorach usługowym i przemysłowym.
Poniższa tabela przedstawia główne firmy KIPCO:
| Usługi finansowe | Głoska bezdźwięczna | Nieruchomość | |||
|---|---|---|---|---|---|
| United Gulf Holding Company | Grupa ubezpieczeniowa Zatoki Perskiej | Banku Burgana | OSN | Wielka Firma Nieruchomości | |
| Obecność geograficzna w regionie MENA |
9 krajów
|
11 krajów
|
7 krajów
|
25 krajów
|
9 krajów
|
| akcjonariat |
93,0%
|
45,4%
|
63,0%
|
87,6%
|
72,5%
|
Główne firmy / kluczowi podwykonawcy i współpracownicy
- Burgan Bank : Burgan Bank jest drugim co do wielkości konwencjonalnym bankiem w Kuwejcie pod względem aktywów, oferującym pełen zakres usług bankowych zarówno klientom detalicznym, jak i komercyjnym. Działa w ramach czterech działów, którymi są bankowość korporacyjna, bankowość detaliczna, bankowość prywatna oraz bankowość inwestycyjna i skarbowa.
- Panther Media Group (PMG) : PMG jest największym operatorem cyfrowej płatnej telewizji satelitarnej w regionie MENA, działającym pod marką „OSN”. Oferuje ekskluzywne treści zachodnie i arabskie oraz ma ekskluzywne kontrakty ze wszystkimi 7 głównymi hollywoodzkimi studiami. Na dzień 31 grudnia 2018 roku OSN miał około miliona abonentów.
- United Gulf Holding Company BSC (UGH) : UGH jest publiczną spółką akcyjną z Bahrajnu. Działa jako niefinansowa spółka holdingowa działalności Grupy KIPCO. Poprzez swoje spółki zależne i stowarzyszone interesuje się bankowością komercyjną i inwestycyjną oraz usługami zarządzania aktywami, spółka holdingowa zarządza również zdywersyfikowanym portfelem inwestycji w fundusze private equity, private equity, produkty strukturyzowane, portfele handlowe.
- Gulf Insurance Group (GIG) : GIG jest liderem rynku w Kuwejcie (według GPW i składek bezpośrednich), Bahrajnie i Jordanii (według GPW) oraz Egipcie (według zysków technicznych) wśród sektora prywatnego. Portfolio produktów GIG obejmuje ubezpieczenia morskie, lotnicze, majątkowe, wypadkowe, komunikacyjne, na życie i zdrowotne.
- United Real Estate Company (URC) : URC jest drugim co do wielkości podmiotem notowanym na rynku nieruchomości na KSE pod względem aktywów. URC to zintegrowana firma z branży nieruchomości, która inwestuje, zarządza i rozwija nieruchomości w Kuwejcie i regionie MENA.
- United Industries Company (UIC) : UIC inwestuje w sektor przemysłu przetwórczego w Kuwejcie i krajach GCC oraz obsługuje zdywersyfikowany portfel inwestycji w sektorach energii, żywności i podstawowych gałęzi przemysłu.
- Inne : KIPCO posiada bezpośrednio lub pośrednio ponad 20 spółek, które prowadzą inną działalność. Główne podmioty zaangażowane w inne biznesy to Advance Technology Company, United Education Company, Kuwait United Consultancy Company, United Capital Transport Company i Gulfsat .
Strategia biznesowa
Kluczowymi elementami strategii grupy są:
- Wykorzystaj swoją pozycję i reputację w GCC i szerszych regionach MENA, aby uchwycić dalszy wzrost w tych regionach
- Nabywaj, twórz, buduj i selektywnie sprzedawaj firmy w sektorach, które wykorzystują regionalne możliwości
- Sprawować kontrolę zarządczą nad przedsiębiorstwami
- Maksymalizuj wartość z firm o średnim i długim horyzoncie czasowym
Obecność regionalna
Grupa i jej współpracownicy są obecni w następujących krajach regionu MENA:
| Firma | obecny w |
|---|---|
| Banku Burgana | Kuwejt, Irak, Algieria, Tunezja, Turcja, Malta i Liban (oddział Banku Bagdadu) |
| United Gulf Holding Co. | Bahrajn, Kuwejt, Tunezja, Zjednoczone Emiraty Arabskie, Syria, Malta, Maroko, Irak i USA |
| Grupa ubezpieczeniowa Zatoki Perskiej | Kuwejt, Arabia Saudyjska, Liban, Egipt, Syria, Jordania, Bahrajn, Zjednoczone Emiraty Arabskie, Irak, Algieria i Turcja |
| Panther Media Group Ltd (PMG) | Licencja na prowadzenie działalności w 25 krajach regionu MENA; jednak obecnie koncentruje się na 7 podstawowych rynkach |
| Wielka Firma Nieruchomości | Kuwejt, Jordania, Egipt, Oman, Syria, Zjednoczone Emiraty Arabskie, Liban, Maroko i Wielka Brytania |
| Bank Jordan Kuwejt | Jordania, Cypr i Palestyna |
| Firma United Industries | Kuwejt |
| Firma Edukacyjna Wielka | Kuwejt |
Rating kredytowy
| KIPCO | S&P | Moody’s |
|---|---|---|
| Długoterminowy |
BBB-
|
Baa3
|
| Krótkoterminowe |
A3
|
Prime 3
|
| Perspektywy |
Negatywny
|
Stabilny
|
Społeczna odpowiedzialność biznesu
Program Protégés
The Protégés to program mentorski mający na celu zapewnienie młodym ludziom możliwości uczenia się umiejętności życiowych i przywódczych poprzez połączenie podróży, wykładów, zajęć grupowych, wyzwań i gier przez około 6 tygodni. Około 25 Protégés jest wybieranych na podstawie dokładnego procesu selekcji, który zapewnia, że spełniają wysokie standardy doskonałości. KIPCO jest strategicznym partnerem programu i jest wspierane przez dziewięć spółek Grupy.
Kampania Dysleksja
Dysleksja Kampania to inicjatywa KIPCO mająca na celu zwiększenie świadomości społecznej na temat dysleksji. Kampania – obejmująca reklamy telewizyjne i prasowe, mające na celu zwrócenie uwagi na problemy osób cierpiących na dysleksję – była pierwszą tego typu w regionie Zatoki Perskiej . W 2008 roku firma KIPCO zdobyła nagrodę za kampanię dotyczącą dysleksji podczas pierwszego konkursu Corporate Social Responsibility (CSR) w Kuwejcie.