Charytatywna pozostałość unitrust
| Ten artykuł jest częścią serii poświęconej |
| podatkom w Stanach Zjednoczonych |
|---|
 |
 Portal Stany Zjednoczone
|
Fundusz powierniczy charytatywny (znany jako „CRUT”) jest nieodwołalnym funduszem powierniczym utworzonym z upoważnienia § 664 Kodeksu podatkowego Stanów Zjednoczonych („Kodeks”). Ten szczególny, nieodwołalny trust ma dwie podstawowe cechy: (1) Po ustanowieniu CRUT przekazuje stały procent wartości swoich aktywów (co roku lub częściej) beneficjentowi niebędącemu beneficjentem charytatywnym (który może być założycielem zaufanie); oraz (2) Po upływie określonego czasu (którym może być śmierć założyciela) pozostałe saldo aktywów CRUT jest przekazywane na cele charytatywne. Powiernik określa godziwą wartość rynkową aktywów CRUT w momencie wniesienia wkładu, a następnie w obowiązującym dniu wyceny . Stały procent renty musi wynosić co najmniej 5% i nie więcej niż 50% godziwej wartości rynkowej aktywów w zbiorze. Pozostała część (kwota, która ma zostać przekazana na cele charytatywne) musi wynosić co najmniej 10% godziwej wartości rynkowej aktywów wniesionych do CRUT. Sekcja 664(d)(1) Kodeksu określa federalne wymagania dotyczące podatku dochodowego dla charytatywnej pozostałości poufności.
Przykład
Załóżmy, że osoba fizyczna, Pan Smith, ma akcje w obrocie publicznym o wartości 1 miliona dolarów i chciałaby założyć CRUT. Załóżmy, że CRUT ma wypłacać rentę panu Smithowi przez całe jego życie. Pan Smith wybiera 10% CRUT. CRUT będzie płacić panu Smithowi 10% swoich aktywów (początkowo 100 000 USD) rocznie, aż do śmierci pana Smitha. W tym czasie wszelkie saldo pozostające w CRUT zostanie przekazane na cele charytatywne. Termin „unitrust” oznacza, że procent renty dożywotniej jest stały; CRUT będzie rozdzielać 10% wartości aktywów CRUT każdego roku, wartość CRUT może z czasem rosnąć lub maleć.
Historia
Kodeks § 664 (zezwalający na CRUT) został dodany do Kodeksu w 1969 r. w ramach ustawy o reformie podatkowej z 1969 r. (Pub. L. Nr 91-172).
Wymagania
Fundusz powierniczy charytatywny to fundusz powierniczy, który spełnia oba warunki: (1) Obowiązujące przepisy prawa stanowego dotyczące ważnego funduszu charytatywnego; oraz (2) wymagania określone w sekcji .
Wymogi prawa stanowego
Po pierwsze, CRUT powstaje jak każdy inny rodzaj trustu i musi być ważny zgodnie z prawem stanowym. Większość stanów wymaga rejestracji CRUT w danym stanie. Na przykład Kalifornia wymaga rejestracji trustów charytatywnych poprzez złożenie formularza CT-1 u prokuratora generalnego stanu. Wynika to z faktu, że prokurator generalny reprezentuje interesy charytatywne związane z CRUT. Jednak rząd Kalifornii Kodeks Sekcja 12585(a) [1] stanowi, że „Powiernik nie jest zobowiązany do rejestracji tak długo, jak interesy charytatywne w funduszu powierniczym są interesami przyszłymi, ale powinien to zrobić w ciągu 30 dni po tym, jak jakikolwiek udział charytatywny w funduszu powierniczym stanie się teraźniejszością odsetki."
Wymagania dotyczące podatku dochodowego
Sekcja Kodeksu 664 nakłada następujące wymagania na CRUT:
Stała płatność procentowa
CRUT musi wypłacać stałą procentową rentę beneficjentowi niebędącemu beneficjentem charytatywnym. Odsetek ten nie może być mniejszy niż 5 procent ani większy niż 50 procent godziwej wartości rynkowej netto aktywów CRUT. Aktywa CRUT są wyceniane corocznie iw tym czasie ustalana jest kwota renty. Jak widać, wysokość renty może zmieniać się z roku na rok, ale procent zawsze pozostaje taki sam. Załóżmy na przykład, że ustalono 10% CRUT i załóżmy, że wartość jego portfela w roku 1 wynosi 1 milion USD. Renta w tym roku wynosi 100 000 dolarów. Załóżmy, że wartość portfela spada, aw drugim roku jest warta 900 000 USD. Renta w roku 2 zostanie obniżona do 90 000 USD (10% wartości aktywów CRUT).
Renta musi być wypłacana nie rzadziej niż raz w roku jednej lub kilku osobom. „Osobą” może być organizacja, jednak nie może to być organizacja charytatywna opisana w . CRUT jest zwykle skonfigurowany tak, że renta jest wypłacana założycielowi trustu. W przypadku osób fizycznych płatności mogą być dokonywane tylko na rzecz osób żyjących w chwili utworzenia trustu. Renta jest wypłacana temu beneficjentowi niebędącemu beneficjentem charytatywnym przez całe życie lub przez określony czas (nieprzekraczający 20 lat).
Żadnych innych płatności
CRUT nie może przekazywać żadnych swoich aktywów nikomu poza odbiorcą renty lub uprawnionym beneficjentem organizacji charytatywnej. CRUT nie może pozwolić, aby jakikolwiek ze swoich aktywów był używany na korzyść kogokolwiek innego niż odbiorca renty, kwalifikujący się beneficjent charytatywny lub organizacja charytatywna, jak opisano w sekcji 170(c). Kodeks Sekcja 664(d)(2)(B).
Przenieś pozostałe odsetki po zakończeniu płatności
Po zakończeniu okresu renty (tj. po śmierci beneficjenta niebędącego beneficjentem charytatywnym lub po upływie lat), pozostała część kwoty głównej CRUT jest przekazywana na cele charytatywne. Organizacja charytatywna musi być organizacją opisaną w artykule .
Część pozostałych odsetek w postaci wkładów do trustów
Co najmniej 10% statystycznej godziwej wartości rynkowej każdego wniesienia majątku do trustu musi stanowić część pozostałych odsetek, które zostaną przekazane na cele charytatywne po wygaśnięciu okresu renty.
Przepisy skarbowe nałożyły kilka innych warunków dotyczących CRUT:
NIMCRUTY
Skarby. Rej. §1.664-3 zezwala na sporządzanie projektów CRUT, tak aby renta mogła być mniejsza z:
1. Procent renty pomnożony przez godziwą wartość rynkową aktywów CRUT (tj. normalną kwotę renty); Lub
2. Kwota „dochodu powierniczego” CRUT za dany rok.
Jest to znane jako „CRUT dochodu netto” lub NICRUT. Załóżmy na przykład, że 10% CRUT posiada aktywa o wartości 1 miliona USD. Załóżmy, że CRUT ma tylko 70 000 USD dochodu w tym roku. NICRUT rozdysponowałby 70 000 dolarów, ponieważ jest to mniej niż zwykła renta w wysokości 100 000 dolarów.
Ponadto Treas. Rej. §1.664-3(a)(1)(i)(b)(2) zezwala CRUT na zapłacenie „dodatkowej kwoty”, co oznacza, że jeśli dochód z funduszu powierniczego jest niższy niż wybrany stały procent, powiernik może rozdysponować „ kwotę uzupełniającą” z dochodów trustu w kolejnych latach. Jest to znane jako „CRUT dochodu netto / makijażu” lub „NIMCRUT”. Załóżmy na przykład, że NICRUT powyżej rozdzielił 70 000 USD i miał 130 000 USD dochodu z funduszu powierniczego w następnym roku. Załóżmy, że NICRUT zawiera przepis na makijaż (co czyni go NIMCRUT). NIMCRUT przekaże 130 000 $ beneficjentowi renty.
IRS wydał serię przykładowych formularzy CRUT od 1989 r., Ostatnią serię w 2005 r., Znaną jako Procedury podatkowe 2005-52, 2005-53, 2005-54, 2005-55, 2005-56, 2005-57, 2005-58 i 2005-59. Nie zaleca się jednak stosowania tych wzorów formularzy dosłownie i bez dodatkowych uzupełnień.
Konsekwencje podatku dochodowego, darowizn i podatku od nieruchomości
Odliczenia charytatywne
Darczyńca jest uprawniony do odliczenia charytatywnego na podstawie bieżącej wartości pozostałych udziałów w CRUT. Reg. § 1.664-4(e)(3) i (4). Metoda ustalania odliczenia na cele charytatywne jest skomplikowana i jest ogólnie określona w Treas. Reg. § 1.664-4(e)(3) i (4) . Pod uwagę brane są różne czynniki, w tym skorygowana stopa wypłaty, wartość pozostałych odsetek, wiek życia pomiarowego (renta dożywotnia), okres obowiązywania CRUT, data utworzenia zaufania i federalne stopy procentowe.
Implikacje podatku od prezentów
Darczyńca/darczyńca nie dokonuje darowizny podlegającej opodatkowaniu, jeśli jest odbiorcą dochodu CRUT przez całe życie lub okres lat. Jednak utworzenie CRUT będzie miało konsekwencje w postaci podatku od darowizn, jeśli osoba fizyczna inna niż koncesjonariusz/darczyńca (lub jego małżonek) jest wyznaczonym beneficjentem dochodu CRUT.
Podatek od nieruchomości
przewiduje odliczenie od wartości majątku brutto zapisów na cele publiczne, charytatywne i religijne. W związku z tym kwota kapitału wniesiona do CRUT nie jest uwzględniana do celów podatku od nieruchomości. Co więcej, korpus nie podlega spadkowi.
Jeśli CRUT ma jakikolwiek niezwiązany dochód podlegający opodatkowaniu z tytułu działalności gospodarczej (UBTI), trust podlega 100% akcyzie od UBTI, ale zachowuje status zwolnienia z podatku. UBTI to ogólnie dochód uzyskany z aktywnej działalności. Przed 2007 r., jeśli CRUT otrzymałby UBTI, straciłby status zwolnienia z podatku, a 100% dochodu z funduszu powierniczego podlegałoby opodatkowaniu.
WIFO
Renta wypłacana z CRUT podlega opodatkowaniu osobie otrzymującej płatność. Renta jest opodatkowana w tzw. metodzie „Worst-In, First-Out” (WIFO). Z grubsza renta jest opodatkowana w następującej kolejności dochodów CRUT: zwykły dochód, zysk kapitałowy, inne dochody i korpus powierniczy. Dochód trustu, za rok, który ma być brany pod uwagę przez trust, jest przypisywany do jednej z trzech kategorii: dochód zwykły, kategoria zysków kapitałowych lub inny dochód.
Planowanie podatków
CRUT są używane z różnych powodów. Często CRUT można wykorzystać do zaoszczędzenia podatku dochodowego, darowizn i / lub podatku od nieruchomości. Ponieważ CRUT jest podmiotem zwolnionym z podatku, CRUT może być wykorzystany do sprzedaży wysoko cenionych aktywów po znacznie zmniejszonych konsekwencjach podatkowych.
Załóżmy na przykład, że osoba fizyczna kupuje akcje w obrocie publicznym za 50 000,00 USD. Załóżmy, że z biegiem czasu wartość akcji wzrośnie do 1 miliona USD. Gdyby ten indywidualny podatnik sprzedał akcje, podatnik osiągnąłby zysk kapitałowy w wysokości 950 000,00 USD dla celów podatku dochodowego i podlegałby znacznemu podatkowi od zysków kapitałowych (w tym przykładzie przyjęto łączną federalną i stanową stawkę podatku od zysków kapitałowych w wysokości 20% lub 190 000 USD podatku od zysków kapitałowych). Jednym z pomysłów na planowanie podatkowe byłoby, aby ta osoba przekazała akcje do CRUT przed sprzedażą akcji. CRUT sprzedałby wtedy akcje. Zakładając brak innej działalności na koncie CRUT, podatek od zysków kapitałowych w wysokości 190 000,00 USD od zysku w wysokości 950 000,00 USD byłby płacony przez całe życie podatnika (bez CRUT podatnik musiałby zapłacić wszystkie 190 000,00 USD naraz). Podatnik otrzymałby rentę od CRUT na podstawie pełnego 1 miliona USD wpływów ze sprzedaży, a nie renty (lub strumienia dochodów) opartej na 810 000,00 USD wpływów po opodatkowaniu.
Jedną z możliwych obaw podatnika w powyższej sytuacji jest ryzyko śmierci wkrótce po utworzeniu CRUT. W takim przypadku wpływy z CRUT zostaną przekazane na cele charytatywne, zanim podatnik otrzyma znaczną korzyść z renty. Ponadto po śmierci podatnika organizacja charytatywna otrzymuje majątek, który w innym przypadku mógłby przejść na dzieci lub innych spadkobierców. Z tego powodu doradcy podatkowi często proponują swoim klientom wykupienie ubezpieczenia na życie, które ma być prowadzone oddzielnie od CRUT. Korzystanie z ubezpieczenia na życie ogranicza ryzyko przedwczesnej śmierci.
Załóżmy na przykład, że ten sam podatnik powyżej założył CRUT i miał szybko umrzeć. W takim przypadku saldo CRUT zostanie przeznaczone na cele charytatywne. Gdyby podatnik wykupił polisę ubezpieczeniową na życie w wysokości 1 miliona dolarów, w przypadku przedwczesnej śmierci podatnika rodzina podatnika otrzymałaby wpływy z ubezpieczenia na życie w wysokości 1 miliona dolarów, a saldo CRUT otrzymałaby organizacja charytatywna.
Przy odpowiednim planowaniu wpływy z ubezpieczenia na życie otrzymywane przez rodzinę byłyby wolne od wszelkich podatków dochodowych i podatku od nieruchomości. [ potrzebne źródło ] CRUT jest potencjalnie atrakcyjną alternatywą dla zakupu renty. Kwartalne lub roczne płatności na rzecz beneficjenta zachowują się jak renta, ale mają dodatkową zaletę w postaci odliczenia od dochodu w momencie tworzenia CRUT. Zakres tej przewagi zależy od bieżących dochodów osoby, która tworzy CRUT; jeśli dochód jest wysoki, korzyść podatkowa może być znaczna.